Οι ξένοι ανησυχούν για τα ελληνικά ομόλογα και πουλάνε τράπεζες - Αμερικανικές τράπεζες κλείνουν short, το spread στις 354 μ.β. στο -3,7% το ΧΑ

05/02/10 - 16:05

(upd)Σε ασφυκτικό κλοιό βρίσκονται οι χώρες της Νότιας Ευρώπης καθώς ο ελληνικός ιός της κρίσης μεταδόθηκε και στην Πορτογαλία και Ισπανία. .

To XA κατακρημνίζεται με απώλειες 4% , ο τράπεζες καταγράφουν πτώση έως 6% στο επίκεντρο ΕΤΕ και Αlpha bank, ενώ τα spreads μετά την πρωινή εκτίναξη στις 371 μ.β. μειώθηκαν στις 354 μ.β. καθώς αμερικανικές τράπεζες κυρίως η J P Morgan και η Citigroup και λιγότερο η ING έκλεισαν short θέσεςι στα ομόλογα.
Η κρίση στις περιφερειακές αγορές παραμένει και ειδικά στην Ελλάδα.
Η ΕΕ δεν έλαβε άμεσα μέριμνα ώστε να προστατέψει την Ελλάδα και έτσι το πρόβλημα μεταδόθηκε και σε άλλες χώρες.
Τα συμπτώματα είναι κοινά αυξάνονται τα spreads στα ομόλογα οι χώρες αυτές πληρώνουν πολύ ακριβότερα τα δάνεια τους , αυξάνεται το ασφάλιστρο έναντι ρίσκου χώρας δηλαδή τα CDS λόγω των ανησυχιών των διεθνών επενδυτών για τις χώρες αυτές και επίσης τα χρηματιστήρια με επίκεντρο τις τράπεζες κατακρημνίζονται.
Η κατακόρυφη πτώση των τραπεζικών μετοχών στην Ελλάδα , Πορτογαλία Γαλλία , Βρετανία αποδίδεται στην διάχυτη ανησυχία για τα ομόλογα.
Οι ευρωπαίοι επενδυτές κατέχουν 175 δις ευρώ ελληνικά ομόλογα και λόγω του άλματος του spread εμφανίζουν τεράστιες ζημίες στα χαρτοφυλάκια τους , πλήττονται τα ίδια τους κεφάλαια και τα κέρδη τους.
Όταν η κρίση εξελίχθηκε σε κρίση της Νότιας Ευρώπης το πρόβλημα για τις μεγάλες ευρωπαϊκές τράπεζες διογκώθηκε καθώς οι μεγάλες επενδυτικές τράπεζες της Ευρώπης κατέχουν ομόλογα Ελλάδος, Ισπανίας και Πορτογαλίας.
Κατά βάση οι μεγάλοι επενδυτές στα ομόλογα είναι τα pension funds.
Ταυτόχρονα οι ξένοι επενδυτές των χρηματιστηρίων ανησυχούν για τις τράπεζες που κατέχουν μεγάλα χαρτοφυλάκια ομολόγων , οι ελληνικές τράπεζες κατέχουν ομόλογα 47 με 48 δις ευρώ και οι ξένοι φοβούνται να διατηρούν στα χαρτοφυλάκια τους μετοχές που είναι εκτεθειμένες σε δημόσιο χρέος.

Πέτρος Λεωτσάκος
petros@bankingnews.gr